Брокерский счет в 2025 году: что такое, как открыть, виды брокерских счетов для торговли на фондовом рынке

Чтобы начинающему инвестору было понятнее, в начале объясним основные термины. Финансовые операции совершаются на бирже — специализированной площадке. Всего в мире их несколько сотен: товарных, фондовых, валютных и специализированных. Сейчас процесс торгов автоматизирован и чаще всего происходит онлайн.

В России активная торговля ведется на четырех площадках: Московской (MOEX), Санкт-Петербургской, Национальной товарной (НТБ) и Российской валютной (РВБ) биржах. Есть и другие, но они узкоспециализированые.

Сделки на бирже совершают инвесторы. Ими могут быть как юридические, так и физические лица. Специального статуса, вроде ИП или самозанятости, не требуется, однако налоги платить все равно придется. Единственное условие — открыть брокерский счет.

Что такое брокерский счет

Это счет, который инвестор открывает у брокера — финансовой компании, выступающей посредником между инвестором и биржей. Брокерский счет позволяет инвестору покупать и продавать активы (акции, облигации, товары, валюты и другие). Без посредника-брокера могут обойтись только некоторые крупные финансовые и инвестиционные компании, имеющие брокерскую лицензию. Без нее торговать на бирже нельзя. Соответственно, физическое лицо обойтись без брокера не может.

Уважаемые пользователи, информация в статье актуальна на момент публикации. Пожалуйста, перед использованием представленных данных уточняйте все детали на официальных сайтах органов власти и организаций. Если у вас есть рекомендации и дополнения по материалу, вы можете отправить их на почту money@kp.ru. Для обсуждения вопросов рекламного сотрудничества звоните по телефону +7 (495) 637-65-16 (по будням с 9:00 до 18:00).

Полезная информация о брокерском счете

Кратко приведем основную информацию о брокерских счетах.

Кто может открыть брокерский счет	Физические и юридические лица
Основные функции брокерского счета	Покупка и продажа активов
Документы для открытия счета	• Для физлиц — паспорт и ИНН (иногда требуется подтверждение паспорта) • Для юридических лиц — учредительные документы
Комиссии	Брокеру — за сделки и обслуживание счета, иногда, комиссия самой биржи и другие издержки
Преимущества и недостатки	+ удобно управлять инвестициями, возможность получить займ для торговли — риск финансовых потерь из-за колебаний рынка, ограничение доступа к некоторым валютным активам
Как проверить брокера	На сайте Центробанка в реестре участников рынка ценных бумаг
Виды брокерских счетов	Денежный, маржинальный, индивидуальный инвестиционный счет (ИИС), счет доверительного управления, счет для юридических лиц

это интересно

Инвестиции для начинающих в 2025 году

С какой суммы лучше начать и куда вкладывать

Подробнее

Виды брокерских счетов

Расскажем, какие бывают брокерские счета и чем они отличаются.

Денежный брокерский счет

Это основной вид брокерского счета. На нем можно торговать активами только с помощью собственных средств: получить кредитное плечо (взять в долг у брокера) нельзя. Плюсы денежного счета заключаются в простоте проведения операций и контроля за ними, а также в отсутствии рисков, присущих маржинальной торговле (с использованием заемных средств). Минусы — ограниченные возможности увеличения дохода. Соответственно, капитал прирастает медленно.

Маржинальный счет

Здесь, наоборот, можно использовать кредитное плечо: инвестор вносит часть денег (маржу), остальную часть берет в долг у брокера. Однако без этого можно обойтись: инвестор может, но не обязан брать кредит.

Маржинальный счет помогает оперативно реагировать на изменения рынка, быстро увеличить прибыль; дает возможность инвестировать одновременно в разные активы и не искать дополнительные средства, если они нужны.

Однако есть и минусы — высокий риск и необходимость постоянного контроля. Нужно платить сборы и комиссии (за сделки, обслуживание счета и другие услуги). Некоторые операции на маржинальных счетах ограничены (например, для новичков могут быть запрещены деривативы — контракты на изменении цен). Могут быть запрещены сделки с каким-либо видом активов. Также есть риск технического сбоя. Кроме того, нужно будет предоставлять отчетность в налоговую. Такой счет доступен и для физических, и для юридических лиц.

Счет доверительного управления

Это счет, при котором управление средствами инвестора передано профессиональному управляющему. Для этого заключается доверительный договор (не путать с доверенностью — это разные документы). Управляющий на основании этого документа совершает сделки в интересах доверителя, но от своего имени. При этом специалист действует в рамках заранее оговоренной стратегии и не может выходить за пределы условий договора: скрывать информацию о сделках, превышать лимит риска и так далее. Право собственности остается у инвестора, а оплатой управляющему является фиксированная комиссия или процент от сделок.

Плюсов у доверительного управления много: возможность вкладывать в разные активы, экономия времени, профессиональная помощь. Управляющий несет юридическую ответственность за соблюдение условий договора.

Но и минусов достаточно: нужен крупный первоначальный капитал, условия договора могут запрещать вывод средств полностью. Есть риск мошенничества или неграмотных действий со стороны управляющего. Также вы не сможете полностью контролировать ситуацию, и, конечно, придется тратиться на оплату услуг специалиста. Как и в предыдущих случаях, открыть счет могут и физические, и юридические лица.

Брокерский счет — Фото: Ground Picture / Shutterstock / Fotodom

Индивидуальный инвестиционный счет (ИИС)

Этот счет предназначен только для физических лиц. На нем предусмотрены два вида налоговых льгот. Первый — вычет на взносы (вы сможете вернуть до 13% от положенных на счет средств, но не более 52 тыс. рублей в год — при максимальном взносе 400 тыс. рублей) Второй — вычет на доход: вы будет освобождены от налогов на доход, полученный от инвестирования с данного счета (но не с других).

Плюсы — открыть его может любой гражданин России с 14 лет (при согласии родителей), можно вкладывать в разные активы, прост в накоплении, рассчитан на долгосрочные накопление прибыли. Минусы — недоступен юридическим лицам, есть лимит взносов (не больше 1 млн рублей в год), а также нужно учитывать обычный при любом инвестировании риск потерь.

Инвестор должен выбрать только один из видов вычета. Первый вычет вы получите, когда счету «исполнится» три года с момента открытия (с 2026 года этот срок будет увеличиваться на год: до тех пор, пока не составит 10 лет). Если же вы выбрали вычет на взносы, то получать его будете ежегодно, если на доход — то только один раз за все время существования счета.

Счет для юридических лиц

Такой счет открывают организации, которые хотят совершать сделки на финансовом рынке. Он адаптирован под стиль управления, систему налогообложения и финансовую отчетность. Корпоративный счет позволяет работать с крупными суммами и множеством активов, а также оптимизировать налоги, но придется нанимать сотрудника, который займется управлением, платить повышенные сборы и комиссии и проходить строгие проверки.

Как работает брокерский счет

Брокерский счет — это посреднический инструмент, объединяющий инвестора и финансовый рынок. Основные этапы его работы:

Открытие счета. Для этого нужно выбрать брокера, подать заявку и пройти идентификацию.
Пополнение счета. После проверки личности вы сможете перевести деньги и начать торговлю.
Совершение торговых операций. На принадлежащей брокеру платформе инвестор дает заявку на покупку или продажу активов.
Исполнение сделок. Посредник передает заявку на внутренний рынок или биржу, где заключается сделка.
Учет и хранение активов. Брокер ведет учет ценных бумаг и средств инвестора.
Отчетность. Для инвестора регулярно подготавливают отчеты о сделках и состоянии счета.

Как открыть брокерский счет

Открыть счет могут как физические, так и юридические лица. Рассмотрим открытие счета физлицом. Для этого необходимо:

Выбрать брокера

Проверьте лицензию брокера, внимательно прочитайте документы, изучите условия, сравните инструменты и размер комиссии у разных компаний. На отзывы не обращайте особого внимания: как положительные, так и негативные отклики могут быть накручены.

Заполнить заявку

Это можно сделать как очно, так и онлайн. Учитывайте, что в онлайн-пространстве действует большое количество мошенников. Всегда проверяйте лицензию брокера на официальном сайте Центробанка ¹.

Пройти проверку личности

Процедура отличается для организаций и физических лиц. Последним часто достаточно ИНН и паспорта. Иногда могут потребоваться дополнительные документы: подтверждающие место жительства (например, счета за коммунальные услуги), СНИЛС, справка о доходах.

Заключить договор

Внимательно прочитайте документ, уточните все неясные моменты и только после этого, если условия устраивают, заключите договор. Если вы не нашли лицензию брокера на сайте Центробанка, договор вам кажется странным или представители брокера вышли на вас сами, может оказаться, что это мошенники. Не реагируйте на обещания быстрой прибыли или эмоциональное давление.

это интересно

Как заработать на акциях с нуля в 2025 году

Пошаговая инструкция для начинающих и советы эксперта

Подробнее

Популярные вопросы и ответы

На самые частые вопросы отвечает Ольга Чурилова, финансовый консультант, основатель школы по инвестициям SMART.

Сколько стоит обслуживание брокерского счета?

Сейчас достаточно большой выбор как по тарифам, так и по наполнению пакетов обслуживания. Есть брокеры, у которых до сих пор сохранилась система фиксированной ежемесячной комиссии. В других случаях комиссия зависит от того проводились ли операции по счету и в каком объеме.

В Т-Инвестиции за покупку актива взимается комиссия 0,3%. При покупке акций на сумму 10 тыс. рублей комиссия составит 30 рублей. У ВТБ и Сбера комиссия за аналогичную операцию в 6 раз ниже: 0,05%. Если брать тот же пример с покупкой акций на 10 тыс. рублей, вы заплатите комиссию всего 5 рублей.

Чем больше капитал, тем более тщательно нужно считать суммы комиссии: важно разобраться в тарифах и сравнивать. Многие брокеры предлагают льготные условия, чтобы привлечь инвесторов. При покупке облигаций федерального займа (ОФЗ) через ВТБ, комиссия равна 0. Если речь идет о покупке ОФЗ на крупную сумму через ВТБ, то вы сэкономите несколько тысяч рублей.

У брокера БКС выгодно составлять облигационный портфель, есть тариф «Инвестор» (0% за покупку активов и 0,3% за продажу).

Какие документы нужны для открытия брокерского счета?

Для того чтобы открыть брокерский счет, обычно нужны только паспорт и ИНН. Иногда могут запросить СНИЛС, а в редких случаях дополнительные документы: например, если вы являетесь налоговым резидентом другой страны. Открыть брокерский счет вы можете даже онлайн. У тех, кто пользуется айфонами, бывают некоторые технические сложности, потому что приложения нельзя скачать напрямую через App Store. Но можно проводить операции в браузере или обратиться в банк для установки приложения.

Как заработать на брокерском счете?

Пути заработать два: трейдинг или формирование портфеля для получения пассивного дохода от акций и/или облигаций. Новичкам не стоит идти в трейдинг. В качестве защитного барьера служит и закон, который не разрешает любому желающему купить высокорисковые активы. Для начинающих отличным решением станет составление портфеля из акций, по которым выплачиваются дивиденды, и облигаций — для регулярного получения купонного дохода.

За счет налоговых льгот доходность можно повысить еще больше, если использовать не просто брокерский счет, а индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). В том случае, если вы работаете в найме или по ГПХ и платите НДФЛ по ставке 13%, у вас есть возможность получить налоговый вычет по взносу на ИИС. Например, вы инвестировали на ИИС 100 тыс. рублей, значит, налоговый вычет на следующий год составит 13 тыс. рублей.

Что лучше: брокерский счет или ИИС?

Главное преимущество ИИC — налоговые льготы: ваш доход от ценных бумаг освобождается от уплаты налога. Например, вы получили 10 тыс. рублей купонного дохода на ИИС и не платите с них 13% налога. Эти льготы распространяются на ИП, самозанятых, пенсионеров. Каждый, кто открывает ИИС-3, освобождается от налога на доход с инвестиций на этом счету при размещении их как минимум на 5 лет.

Как выбрать биржевого брокера?

Первый критерий — наличие действующей лицензии. Это легко проверить на сайте Центробанка.

Второе, на что важно обратить внимание, понятные и безопасные условия для новичков.

В-третьих, сравнивайте тарифы и комиссии, исходя из того, какую сумму в месяц планируете инвестировать.

Четвертое — дополнительные преимущества, которые предлагает брокер. Например, возможность покупать активы без комиссии.

Источники

Реестры Центробанка https://cbr.ru/securities_market/registries/